特殊應收賬款的風險管理

企業需要機制提前發現隱患

2008年連續幾波的破產潮，牽連了一大批企業，華盛機床裝置有限公司（化名）即是其中之一。2007年年底，該公司銷售了數臺機床給某大型製造商，總金額大約3000萬元。除了收到客戶500萬元的訂金，其餘款項客戶一直未有支付。

由於該客戶以往都是從華盛訂貨，也未發生過壞賬，所以華盛對這筆款項按一般的方式計提了（一年期以內）5％的壞賬準備。不幸，該客戶在2008年8月破產，剩餘的2500萬應收賬款基本無望要回。其實，這類屬於特殊的應收賬款管理，並不能用普通的“賬齡分析法”（即隨著時間的增加，逐年提高計提壞賬準備的比例）來進行管理，而應該有一套特殊的風險管理體系。

擬定特殊應收款項的認定標準

要進行特殊的應收賬款管理，首先要認定究竟何種是“特殊的應收賬款”。第一是單項金額重大；第二是綜合風險重大。

單項金額重大，就是單筆款項數額超過一定的絕對值，或者超過企業淨資產的某一比例。比如，對於超過企業淨資產0.5％的應收賬款，可認定為特殊應收賬款。

所謂綜合風險重大，多數是指那些已經不再交易的客戶，最後一筆應收賬款久拖未結，或者是客戶經營出現危機，進而影響到其履行償債義務。這類皆可認定為具有綜合風險的特殊應收賬款。

對特殊應收賬款進行風險評級

一般而言，一旦達到“特殊”標準的應收賬款，就必須進行專門的風險管理了。

對於這些特殊的應收賬款，必須建立一套適時的跟蹤機制。由相關管理部門負責收集客戶資信資料，比如：市場銷售情況、其他相關方對客戶的信用支援變化、盈利狀況、相關抵押擔保等檔案，將這些資訊儘可能詳細地彙總到財務部（或者資金運營部）。財務部負責定期稽核該客戶資料，並評定這類特殊應收賬款的風險等級。大致來說，這種風險可分為三個等級：

一等風險為，與客戶尚存在合作關係，但合作次數間隔時間較長，或應收款尚處於合同期內，依據合同可以回收，信用風險水平較低；二等風險為，與客戶已經停止合作關係，但部分往來款項尚未結清，由於時間較長，對方拒絕或拖延支付貨款，但該款項尚在催收之中，壞賬概率在50％以上的應收款；三等風險為，客戶出現資不抵債、資金週轉困難、瀕臨破產、債務重組等影響信用正常履行的狀況，形成壞賬可能性達到90％以上，評定為信用風險最高等級。

在此過程中，應不斷關注特殊應收帳款的風險變化，並且隨著應收賬款風險等級的增加，不斷強化催收措施。

設立專門的壞賬計提方式

對於特殊的應收賬款，壞賬準備的計提方式也應該有一套專門的標準，根據風險等級的不同，分別予以增加計提。

第一，對單項金額重大的應收賬款，在賬齡計提的基礎上再增加計提10％.第二，對於綜合風險重大的應收賬款，可根據風險等級分別單獨計提壞賬準備。比如，一等風險單獨計提30％，二等風險單獨計提50％，三等風險單獨計提100％.

當然，這種，不能完全避免壞賬的產生，但至少可提前發現隱患，贏得追討債務的時間。