外匯套利方法

　　外匯市場裡，套利的方法非常多，手段推陳出新，但外匯刷單交易有其自身獨特的魅力，那麼下面就讓小編為你們介紹一下吧。

　　一

　　用一個沒有隔夜利息的外匯交易平臺和一個有隔夜利息的平臺進行對衝，使匯率的波動不會造成盈虧，然後從有隔夜利息的平臺賺取利息。由於外匯交易中可以使用保證金制度，因此利用槓桿可以賺取數倍的利息。比如按我以下所介紹的方法可以套取一年10%--20%的利潤。

　　可能有些人會認為一年10%~~20%的利潤少得可憐，但這種利差交易套利的風險從理論上說為0，對大資金比較有吸引力。具體操作方法如下：

　　有隔夜利息的外匯交易平臺到處都是，這裡就選用FXDD吧，槓桿100倍。

　　假設選用英鎊/日元***GBP/JPY，簡稱gj***作為套利的貨幣對。

　　gj在FXDD平臺的“買入持倉”隔夜利息為25.62美元***1標準手所產生的利息，1標準手為10萬貨幣單位，十萬單位的gj根據現在的匯率相當於195530美元***，換算成百分比為：0.0131%

　　參見FXDD公司的官方網頁***週末無資料***：

　　週末可以參考以前的隔夜利息：

　　假設我們現在有兩萬美元，分成兩份，在兩個平臺各使用1萬美元。

　　在FXDD平臺買入gj，倉位十分之一，由於使用的是100倍槓桿，因此相當於是持有10萬美元的倉位。

　　在Marketiva平臺賣出gj，使用同樣的倉位，以便和前一平臺對衝，使gj價格的波動不會對我們的資金造成盈虧。

　　十分之一的倉位大概可以承受一個月的波動而不會爆倉，兩個平臺的資金可以有充足的時間流轉：根據波動情況將盈利的帳戶的錢轉到虧損的帳戶，使兩邊的帳戶一直保持充足的保證金，保證持倉不會被爆倉。

　　為了防止因為短期波動過大使賬戶爆倉而造成的可能損失，我們將設定止盈單，使當一個帳戶爆倉的時候，另外一個賬戶剛好止盈。這樣即使有一個帳戶被爆倉，匯率波動造成的盈虧仍為0。

　　由於Marketiva平臺沒有隔夜利息，因此我們在此平臺賣出gj不需要付出利息，而在FXDD平臺可以收取利息，那麼一年裡我們收取的利息為“持倉金額×隔夜利率× 一年天數”=100000 × 0.0131% × 365=4781.5美元。

　　二

　　目前市場上主要流行的套利交易，其實本質上屬於套息交易。套息是指利用外幣幣種之間儲蓄利率的差別賺取較高的利息收入。主要是買入高利率貨幣賣出低利率貨幣，賺取中間的隔夜利息，用於買入的貨幣主要為高利率貨幣中的澳元和紐元，而主要賣出的貨幣為低利率的日元和美元。由於平臺槓桿的存在，1手100000美金的標準合約，中間大的NED/JPY利差可能一天有10多美金，週三的時候甚至會有40美金。但不同的平臺外匯交易的隔夜利息又不一致，這是由於資金決定的，由於息差客觀存在，平臺不會為客戶承擔這部分成本，所以羊毛出在羊身上，其次，一天最多15美金美金的息差在外匯市場中可能剛剛就是一個點差，匯價每天的波動一天100點屬於正常，有時候300到500點的行情也會出現，如果朝著你逆勢的方向走了200點，那麼一手合約的損失可能就是2000美金，對比你得到的這15美金的固定收入來說，可能會是撿芝麻丟西瓜之事，得不償失。

　　那麼市場中真正的外匯套利是什麼呢?真正的外匯套利大部分是由銀行來做，對於專業知識以及資金量的要求較高。主要利用掉期的手法。掉期是指在外匯市場上買進即期外匯的同時又賣出同種貨幣的遠期外匯，或者賣出即期外匯的同時又買進同種貨幣的遠期外匯，也就是說在同一筆交易中將一筆即期和一筆遠期業務合在一起做，或者說在一筆業務中將借貸業務合在一起做。在資訊化高度發達的市場任何的套利空間都會在幾毫秒之內被銀行的高頻交易系統識別，在剩下的幾毫秒之內由於套利資金的交易，套利空間進一步壓縮，市場價格重新迴歸正常。

　　目前市場上也存在一種類似於中國化的套利方式，我們姑且叫他套利。主要原理是利用兩種品種的背離值進行操作。例如原油，由於全球原油市場較為龐大，所以也會產生很多原油報價中心，主要以布倫特原油和美國原油為主，兩者的報價差額通常會在2美金之內，一個做多一個做空，利用合理的倉位管理進行交易，把握好峰值的統計，當然這種交易模型也會存在一定的風險，但在一定的風控把握的情況下也會有部分利潤值得投資者去做。